Existem apenas quatro empresas no mundo com uma capitalização de mercado superior a 2 biliões de dólares. microsoft, maçã, Nvidiae alfabeto. Cada uma dessas megaempresas de tecnologia é membro dos Sete Magníficos. The Magnificent Seven é um apelido amigável usado para se referir coletivamente aos maiores impulsionadores e transformadores em todas as coisas relacionadas à inteligência artificial (IA).
As avaliações da Microsoft e da Apple estão acima de US$ 2 trilhões há algum tempo, enquanto a Nvidia atingiu esse marco no início deste ano. A Alphabet foi contratada pelo clube após um impressionante relatório de lucros do primeiro trimestre, há algumas semanas.
Outro membro dos Sete Magníficos está próximo de uma avaliação de US$ 2 trilhões. Gigante do comércio eletrônico e da computação em nuvem Amazonas (NASDAQ:AMZN) Atualmente tem uma capitalização de mercado de US$ 1,9 trilhão.
A entrada da Amazon no clube dos 2 biliões de dólares não só parece inevitável, como penso que acontecerá mais cedo ou mais tarde. Vamos explorar como a Amazon está impulsionando uma nova onda de crescimento em seus negócios e avaliar se agora é um bom momento para comprar ações.
O mais recente negócio de US$ 100 bilhões da Amazon
Quando você pensa na Amazon, provavelmente pensa em seu mercado de comércio eletrônico. Nas últimas duas décadas, a Amazon se tornou a página de destino de fato para compradores online. Não é novidade que as vendas online são consistentemente classificadas como a maior fonte de receita da Amazon.
Mas outra área que a Amazon ajudou a criar é a computação em nuvem. Na verdade, Microsoft, Alphabet, oráculoe muitos outros gigantes da tecnologia operam no altamente competitivo espaço da nuvem. Mas, como acontece com qualquer projeto de comércio eletrônico, a Amazon fez investimentos significativos ao longo dos anos que permitiram à empresa construir a maior plataforma em nuvem do mercado atualmente.
No trimestre encerrado em 31 de março, a Amazon registrou um crescimento de 17% ano a ano em sua divisão de nuvem, atingindo US$ 25 bilhões. A Amazon Web Services (AWS) agora tem oficialmente US$ 100 bilhões em receita e é o terceiro maior negócio da empresa.
Um dos investimentos mais importantes que a Amazon fez para acelerar seus negócios em nuvem é a IA generativa. Em setembro passado, a empresa investiu US$ 4 bilhões em uma startup chamada Anthropic. O acordo oferece diversas vantagens estratégicas para a Amazon, principalmente no que se refere à nuvem.
A Anthropic usa AWS como seu principal provedor de nuvem e treina seus modelos de IA nas unidades internas de processamento gráfico (GPUs) Trainium e Inferentia da Amazon. Estas medidas são essenciais para que a Amazon mantenha a sua posição de liderança entre os fornecedores de infraestrutura em nuvem.
Além disso, vejo os verdadeiros ventos favoráveis da Anthropic vindos da geração de leads. A incorporação da Anthropic no ecossistema da AWS deve desempenhar um papel importante na aceleração das vendas de novos produtos baseados em IA, como o Amazon Bedrock.
pilha de dinheiro
É encorajador ver que as vendas da Amazon estão a crescer e que a empresa tem ambições claras em IA. No entanto, a preocupação óbvia com tudo isto é que estes investimentos têm um preço elevado.
Não tenha medo! Não só a receita da Amazon está acelerando, mas a flexibilidade financeira da empresa é simplesmente incrível. Nos últimos 12 meses, a Amazon gerou US$ 50 bilhões em fluxo de caixa livre.
Além da Anthropic e de seus próprios chips semicondutores, a Amazon anunciou recentemente um investimento de US$ 11 bilhões na construção de data centers. Dado que a Amazon terminou o primeiro trimestre com 85 mil milhões de dólares em dinheiro no seu balanço, não estou preocupado com a onda de gastos da empresa. Ao longo de sua história, a Amazon provou uma coisa repetidamente. Isso significa que a gestão da empresa é boa na alocação de capital.
Construir a melhor tecnologia de comércio eletrônico e computação em nuvem não é pouca coisa. Ainda assim, os investimentos que a Amazon fez ao longo das décadas resultaram em vendas de várias empresas superiores a 100 mil milhões de dólares. Além disso, à medida que estas empresas se expandiram, a Amazon alcançou um elevado grau de eficiência operacional sob a forma de lucros consistentemente fortes.
A IA é a próxima fronteira da Amazon e a empresa está a regressar à sua estratégia original de investir hoje para estabelecer as bases para amanhã.
Próxima parada? 2 trilhões de dólares
No ano passado, o preço das ações da Amazon subiu 56%, ficando no topo da lista. S&P500 e Composto Nasdaq. Com o preço das ações oscilando perto dos máximos históricos, pode-se dizer que a avaliação da Amazon atingiu o seu limite. Mesmo assim, com um rácio preço/vendas (P/S) de 3,3, as ações da Amazon parecem uma boa compra neste momento, quando comparadas com os níveis históricos.
Pense desta forma. Há dez anos, a Amazon era um negócio muito diferente. Mas hoje, mesmo com todo o progresso que a empresa tem feito na nuvem e com os seus indicadores de rentabilidade em alta, o seu resultado final está apenas ligeiramente acima da média de 10 anos.
A ideia principal aqui é que a Amazon está emergindo como líder em IA, e a aceleração das vendas e do fluxo de caixa da empresa está prejudicando sua capacidade de crescer e crescer de forma inteligente. Acho que agora é um ótimo momento para adquirir ações da Amazon e possuí-las no longo prazo, com mais de US$ 2 trilhões em ações.
Você deveria investir US$ 1.000 na Amazon agora?
Antes de comprar ações na Amazon, considere o seguinte:
de Consultor de ações Motley Fool Nossa equipe de analistas identificou o que eles acreditam As 10 melhores ações Para os investidores comprarem agora… e a Amazon não estava entre eles. Essas 10 ações têm potencial para gerar retornos impressionantes nos próximos anos.
quando pensar sobre isso Nvidia Esta lista foi criada em 15 de abril de 2005…se você investiu US$ 1.000 no momento da recomendação. você tem $ 652.342!*
consultor de ações fornece aos investidores um plano de sucesso fácil de entender, incluindo orientação sobre a construção de portfólio, atualizações regulares de analistas e duas novas ações por mês. de consultor de ações Para o serviço mais de 4 vezes O ressurgimento do S&P 500 desde 2002*.
Veja 10 ações »
*O Stock Advisor retornará em 28 de maio de 2024
Suzanne Frey, executiva da Alphabet, é membro do conselho de administração do Motley Fool. John Mackey, ex-CEO da subsidiária da Amazon Whole Foods Market, é membro do conselho de administração do Motley Fool. Adam Spatacco ocupou cargos na Alphabet, Amazon, Apple, Microsoft e Nvidia. The Motley Fool tem posições e recomenda Alphabet, Amazon, Apple, Microsoft, Nvidia e Oracle. The Motley Fool recomenda as seguintes opções: Uma chamada longa de US$ 395 em janeiro de 2026 para a Microsoft e uma chamada curta de US$ 405 em janeiro de 2026 para a Microsoft. O Motley Fool tem uma política de divulgação.
Previsão: Este estoque de inteligência artificial (IA) “Magnificent Seven” se juntará em seguida à Microsoft, Apple, Nvidia e Alphabet no clube de US$ 2 trilhões.
